Investir chaque mois : l'investissement programmé expliqué
Investir la même somme chaque mois, quel que soit le cours : c'est l'investissement programmé, ou versements programmés. Une méthode simple qui évite de chercher « le bon moment ». Voici comment elle fonctionne, et ce qu'elle ne fait pas.
Le principe : une somme fixe, un rythme fixe
Vous décidez d'investir, par exemple, 100 € le 5 de chaque mois dans un ETF. Quand le cours baisse, ces 100 € achètent plus de parts ; quand il monte, ils en achètent moins. Vous n'avez plus à décider chaque mois s'il faut acheter ou attendre.
Le prix de revient moyen
Votre prix de revient moyen, c'est le total investi divisé par le nombre de parts. Exemple avec trois versements de 120 € :
| Mois | Cours | Parts achetées |
|---|---|---|
| 1 | 30 € | 4 |
| 2 | 24 € | 5 |
| 3 | 40 € | 3 |
Total : 360 € pour 12 parts, soit 30 € par part. La moyenne des trois cours est pourtant de 31,33 € : parce que vous avez acheté davantage de parts quand le cours était bas, votre prix moyen est un peu plus bas que la moyenne des cours.
Ce que la méthode apporte
- De la discipline : programmé juste après le salaire, le versement se fait sans y penser.
- Moins d'émotions : pendant une baisse, le plan continue d'acheter au lieu de vous laisser paniquer.
- Une entrée progressive : vous évitez de tout placer la veille d'une forte baisse.
Ce qu'elle ne fait pas
L'investissement programmé ne garantit aucun gain. Si le marché baisse durablement, votre portefeuille baisse aussi. Il ne remplace pas non plus une épargne de précaution, à garder disponible sur un livret avant d'investir. Enfin, sur de petits montants, vérifiez les frais de courtage : un minimum de 2 € par ordre sur 50 € coûte 4 % à chaque achat.
Pour un versement de 100 € par mois pendant 10 ans, vous investissez 12 000 € au total. Ce que ces 12 000 € deviendront dépend des marchés, que personne ne peut prévoir. Investir comporte des risques de perte en capital.
En résumé
Une somme fixe, un rythme fixe, des frais faibles et de la patience : c'est toute la méthode. Elle convient bien aux débutants parce qu'elle remplace les décisions difficiles par une habitude.
À titre informatif.